Investing.com — BofA Global Research, ABD Tüketici Temel Malları sektöründe öne çıkan birkaç performans gösteren şirketi belirledi. Bu şirketler, çeşitli piyasa zorluklarına rağmen güçlü büyüme potansiyeline sahip.
Tüketici temel malları sektörü, ekonomik dalgalanmalar arasında dayanıklılık göstermeye devam ediyor. En iyi sıralanan bu şirketler, sağlam temeller ve büyüme stratejileri sergilemektedir. BofA’nın en iyi seçimlerine yakından bakalım:
The Coca-Cola Company (KO)
BofA, Coca-Cola için 24x CY26E EPS’ye dayalı 78 dolar fiyat hedefiyle Alım tavsiyesini sürdürüyor. Analistler, azalan hacim tahminleri nedeniyle 2025 yılı 3. çeyrek EPS tahminini 0,77 dolardan 0,76 dolara düşürdü. Buna rağmen uzun vadeli görünümleri olumlu kalmaya devam ediyor. Meksika, Japonya, Avrupa ve Asya’nın bazı bölgelerindeki bölgesel zorluklar hacim projeksiyonlarını etkiledi. Kuzey Amerika ise biraz daha olumlu eğilimler gösteriyor. FY25E, FY26E ve FY27E EPS tahminleri sırasıyla 2,97 dolar, 3,22 dolar ve 3,42 dolar olarak değişmedi. Düşen ABD Doları, FY26’da satışlar ve EPS üzerinde nötr veya hafif olumlu bir etki yaratabilir.
Son raporlar, The Coca-Cola Company’nin Costa Coffee zinciri için Bain Capital ve Apollo Global Management dahil potansiyel alıcılarla görüşmeler yaptığını gösteriyor. Ayrıca, JPMorgan şirket için Ağırlık Artırımı tavsiyesini yineledi.
Monster Beverage (MNST)
BofA, Monster için fiyat hedefini 72 dolardan 75 dolara yükseltirken Alım tavsiyesini korudu. Firmanın 2025 yılı 3. çeyrek EPS tahmini 0,50 dolar seviyesinde kalırken, şirket satışlarının yıllık bazda %11,5 büyümesi bekleniyor. ABD satışlarının %7,0 artması beklenirken, enerji içeceklerinde %9,2 artış ve alkollü içeceklerde %8,0 düşüş öngörülüyor. Bölgesel projeksiyonlar arasında EMEA’da %23,1, APAC’ta %10,0 ve Latin Amerika’da %12,0 artış yer alıyor. Brüt marjların yıllık bazda 112 baz puan artarak %54,8’e yükselmesi, faaliyet giderlerinin ise %1,9 artması öngörülüyor.
Monster Beverage, 2,11 milyar dolar gelir ve 0,52 dolar hisse başına kazançla analist beklentilerini aşan ikinci çeyrek kazançlarını açıkladı. Sonuçların ardından Morgan Stanley ve RBC Capital dahil firmalar, hisse senedi için fiyat hedeflerini yükseltti.
e.l.f. Beauty (ELF)
BofA, e.l.f. Beauty için Alım tavsiyesini sürdürüyor. Firma daha önce FY26 satış büyümesini %25’ten %26’ya yükseltmişti. Firma, Kuzey Amerika’da Sephora’nın bugüne kadarki en büyük marka lansmanı olan Rhode markasının lansmanından daha güçlü katkı bekliyor. Esneklikler 2. çeyrek marjlarını baskılasa da, sonbahar inovasyonundan gelen iyileştirilmiş karışım ve Rhode’un katkısının FY26’nın ilerleyen dönemlerinde olumlu dengeler sağlaması bekleniyor. Ağustos ayında uygulanan son fiyat artışları, perakendeciler genelinde hacim düşüşlerini başarıyla dengeledi. Uzun vadeli büyümenin ise öncelikle hacim odaklı olması bekleniyor.
Analistlerin e.l.f. Beauty hakkında çeşitli görüşleri var. Morgan Stanley fiyat hedefini yükseltirken, Deutsche Bank hisseyi Al’dan Tut’a düşürdü.
UTZ Brands, Inc. (UTZ)
BofA, UTZ için 13,5x CY26 EV/EBITDA’ya dayalı 17 dolar fiyat hedefi ve Alım tavsiyesini koruyor. 2025 yılı 3. çeyrek ve FY25E düzeltilmiş EBITDA tahminleri sırasıyla 59,3 milyon dolar ve 217,4 milyon dolar seviyesinde kalmaya devam ediyor. Temel faktörler arasında toplam şirket ve organik satış büyümesinin yıllık bazda %2,8 olması, hacim/karışımın %3,8 artması ve fiyatın %1,0 düşmesi yer alıyor. Toplam şirket satışlarının %88’ini oluşturan markalı tuzlu atıştırmalıkların %5,0 büyümesi beklenirken, brüt marjların 350 baz puan artarak %42,5’e yükselmesi öngörülüyor.
Philip Morris International (PM)
BofA’nın Philip Morris için fiyat hedefi, 2026E EPS’nin 8,30 dolar olduğu 23x çarpanına dayalı olarak 191 dolar. Bu, PM’yi Temmuz 2017’den bu yana ortalama çarpanına göre %40-45 prim ile değerliyor. Şirketin PE çarpanı bu yıl genişlese de, BofA, PM’nin operasyonel gücü ve görünümü göz önüne alındığında ortalamanın üzerinde bir çarpanın haklı olduğuna inanıyor. Büyük sermayeli çok uluslu şirketler arasında BofA, PM’yi tercih etmeye devam ediyor. Küresel büyüme yavaşlamalarına rağmen şirketin rakiplerine kıyasla daha yüksek organik satış büyümesi sağlamasını bekliyor.
Philip Morris International, hisse başına kazancın tahminleri aştığı, ancak 10,14 milyar dolarlık gelirin beklentilerin altında kaldığı ikinci çeyrek sonuçlarını açıkladı. Şirket ayrıca üç aylık temettüsünde %8,9 artış duyurdu.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
